Cyklicznie ruchoma średnia

Największe zapasy koniunkturalne na rok 2017 Ekspansja gospodarcza trwa już od kilku lat, ponieważ stopa bezrobocia spada, a aktywność gospodarcza wzrasta. To sprawia, że ​​cykle konsumenckie są atrakcyjne dla inwestorów. (Zobacz także: Cykliczne w porównaniu do zapasów niecyklicznych). Kategoria ta obejmuje handel detaliczny, auto, budownictwo, restauracje i rozrywkę, aby podać kilka przykładów. Chodzi o to, że konsumenci wydadzą więcej pieniędzy, gdy gospodarka się poprawi. Nastroje konsumenckie są wysokie, a perspektywy wzrostu pozostają silne. Inwestowanie w firmy, które oferują towary konsumentom, może być opłacalne w tym cyklu. Przyjrzyjmy się najlepszym cyklicznym zapasom konsumenckim na rok 2017, aby znaleźć najsolidniejsze możliwości rozwoju gospodarczego. Wszystkie liczby są aktualne na dzień 18 stycznia 2017 r. Walt Disney Co. Siły wciąż walczą z Walt Disney (DIS). Star filmowa Star Wars nadal się opłaca. Rogue One będzie generować dochody również w 2017 roku, a planowany jest kolejny film o Gwiezdnych Wojnach. Ponadto niedługo zobaczymy kolejny film o Piratach z Karaibów. Opinia publiczna wydaje się być w nastroju do rozrywki i ucieczki w parkach rozrywki, a nowy Shanghai Disneyland Park powinien pomóc w zwiększeniu sprzedaży w parku rozrywki. Zysk operacyjny rośnie w ciągu ostatnich czterech lat, a Disney nadal wypłaca solidną dywidendę w wysokości 1,44. Akcje rozpoczęły mocną i stromą wspinaczkę w górę w październiku ubiegłego roku, a na początku 2017 roku utrzymał on zyski. Disney po prostu ma w tym momencie rozpęd i jest obiecującym wyborem dla koniunktury konsumenckiej, gdy gospodarka nadal się rozwija. . Oryginalne części zamienne oryginalnych części (GPC) zwiększyły dywidendę o 60 lat. Firma nadal rozwija się pomyślnie, przejmując inne firmy i obecnie dominuje w branży części samochodowych. Model biznesowy Genuine Parts i perspektywy wzrostu sprawiają, że wygrywa on na rok 2017. Obecnie konsoliduje zyski, które rozpoczęły się w listopadzie ubiegłego roku i powinny wzrosnąć w ciągu tego roku. Części samochodowe są po prostu bardzo poszukiwane, a GPC jest dostawcą. Przychody, zysk brutto i przychody operacyjne utrzymywały się przez cztery lata. Akcje te zyskują na wartości, ponieważ inwestorzy szukają dywidend, bezpieczeństwa i pewnej możliwości rozwoju. Obecna stopa dywidendy wynosi 2,66. Konsensus analityków mówi, że akcje już osiągnęły cenę docelową. ale jego dominacja w tym sektorze mogłaby go podnieść. W międzyczasie inwestorzy będą mieli dochód z dywidendy. General Motors Co. Trudno uwierzyć, że General Motors (GM) było zagrożone utratą działalności osiem lat temu. Firma ogłosiła, że ​​zainwestuje 1 miliard nowych dolarów w produkcję na rok 2017. Inwestycje będą wspierać 1500 miejsc pracy. W ciągu ostatnich czterech lat GM stworzył 25 000 nowych miejsc pracy. Zysk netto rośnie w ciągu ostatnich trzech kwartałów, a dywidenda wygląda na bezpieczną. W rzeczywistości, dywidenda rośnie, ze średnią wydajnością 4,26 w ciągu ostatnich pięciu lat. Obecnie płaci 4,08. Amerykanie kochają romans z samochodem, który jest daleki od zakończenia, a wykres giełdowy GM pokazuje, że inwestorzy kupują akcje. Lululemon Athletica Inc. Lululemon Athletica (LULU) może być gotowy do szybowania. Akcje miały gwałtowny wzrost w górę w grudniu i obecnie konsolidują swoje zyski. Akcje, które się tak zachowują, często poruszają się wyżej. Firma działa w branży od 1998 roku i rozszerzyła swoją odzież sportową o akcesoria. LULU ma solidny kanał sprzedaży, który obejmuje sklepy firmowe, sklepy outletowe i studia fitness. (Zobacz też: Lululemon przechodzi przez inwestorów.) Należy zauważyć, że wykres wskazuje, że LULU może być bliski utworzenia złotego krzyża. Oznacza to, że 50-dniowa średnia krocząca przekroczyłaby 200-dniową średnią kroczącą. Inwestorzy uważają taki wzrost za optymistyczny. Jeżeli dojdzie do krzyżówki, LULU może być w dobrej formie na rok 2017. W chwili pisania tego artykułu kurs akcji wynosi 68,61, a cena docelowa konsensusu wynosi 73,35, więc czas może mieć miejsce na wzrost. Podsumowanie Typowe firmy, takie jak Macys, Nordstrom, Wal-Mart i Target, nie stworzyły tej listy, ponieważ obecnie znajdują się w fazie spowolnienia. Generalny handel detaliczny nie radzi sobie tak dobrze, jak bardziej skoncentrowane firmy. Akcje znajdujące się na tej liście wykazują tendencje wzrostowe i wykazują poprawę wyników finansowych. Jeśli zamierzasz inwestować w cykliczne produkty konsumenckie na rok 2017, ważne jest, aby zrobić należytą staranność i wybrać firmy, które obecnie mają się dobrze. Nigdy nie wybieraj towaru tylko dlatego, że znajduje się w sektorze, który ma powstać. Wybierz poszczególne akcje w tym sektorze, które już rosną. Cykle rynkowe: klucz do maksymalnych zysków Wszyscy słyszeliśmy o bańkach na rynku i wielu z nas zna kogoś, kto został złapany w jednym. Chociaż istnieje wiele lekcji, które można wyciągnąć z poprzednich baniek, uczestnicy rynku wciąż są wciągnięci za każdym razem, gdy pojawia się nowy. Bańka jest tylko częścią ważnej fazy na rynkach, więc jeśli chcesz uniknąć zaskoczenia, musisz wiedzieć, jakie są poszczególne fazy. Znajomość funkcjonowania rynków i dobre zrozumienie analizy technicznej może pomóc w rozpoznaniu cykli rynkowych. (Aby zapoznać się z historią największych awarii na rynku, sprawdź Największe krachy rynkowe.) Czterofazowe cykle są powszechne we wszystkich aspektach życia, od bardzo krótkiego okresu. jak cykl życia czerwcowego robaka, który żyje zaledwie kilka dni, do cyklu życia planety, która trwa miliardy lat. Bez względu na rynek, do którego się odnosisz, wszystkie mają podobne cechy i przechodzą przez te same fazy. Wszystkie rynki są cykliczne. Podnoszą się, osiągają szczyt, schodzą, a potem na dole. Po zakończeniu jednego cyklu rozpoczyna się następny. Problem polega na tym, że większość inwestorów i handlowców nie zdaje sobie sprawy, że rynki są cykliczne lub zapominają się spodziewać końca obecnej fazy rynkowej. Kolejnym ważnym wyzwaniem jest to, że nawet jeśli akceptujesz istnienie cykli, prawie niemożliwe jest wybranie górnej lub dolnej części jednego. Ale zrozumienie cykli jest niezbędne, jeśli chcesz zmaksymalizować zyski z inwestycji lub obrotu. Oto cztery główne elementy cyklu rynkowego i sposoby ich rozpoznawania. (Aby dowiedzieć się więcej o tym, jak rozpoznać cykle rynkowe, przeczytaj sekcję Sektor: podstawa.) 1. Faza akumulacji Ta faza następuje po ustąpieniu rynku i innowatorach (insiderach korporacyjnych i kilku wartościowych inwestorach) oraz wczesnych adopcjach (menedżerowie inteligentnych pieniędzy i doświadczeni handlowcy) zaczynają kupować, myśląc, że najgorsze minęło. Na tym etapie wyceny są bardzo atrakcyjne, a ogólny sentyment rynkowy jest nadal niedźwiedzi. Artykuły w mediach głoszą katastrofę i przygnębienie, a ci, którzy przeżyli najgorszy z niedźwiedzia rynek, skapitulowali niedawno, to jest odstąpili i sprzedali resztę swoich posiadłości z obrzydzeniem. Ale w fazie akumulacji. ceny się spłaszczyły, a każdy sprzedawca rzuca ręcznik, ktoś może go odebrać po zdrowej obniżce. Ogólny sentyment rynkowy zaczyna się przestawiać z negatywnego na neutralny. 2. Faza znakowania Na tym etapie rynek był stabilny przez pewien czas i zaczyna się podnosić. Wczesna większość zaczyna działać na modłę. W tej grupie znajdują się technicy, którzy widząc, że rynek osiąga wyższe minima i wyższe poziomy, uznają, że kierunek i nastroje na rynku uległy zmianie. Historie medialne zaczynają dyskutować o możliwości, że najgorsze minęło, ale bezrobocie wciąż rośnie, podobnie jak raporty o zwolnieniach w wielu sektorach. Gdy faza ta dojrzewa, więcej inwestorów rzuca się na modę, ponieważ strach przed byciem na rynku jest wypierany przez chciwość i strach przed byciem pominiętym. Gdy faza ta zaczyna się kończyć, późna większość skoków i wielkość rynku zaczynają znacznie wzrastać. W tym momencie przeważa większa teoria głupców. Wyceny wykraczają daleko poza historyczne normy, a logika i rozum ustępują miejsca chciwości. Podczas gdy późna większość przybywa, inteligentne pieniądze i insiderów rozładowują się. Ale kiedy ceny zaczynają się obniżać, albo gdy wzrost zwolni, ci maruderzy, którzy siedzą na uboczu, widzą w tym szansę na kupowanie i skaczą masowo. Ceny powodują ostatni ruch paraboliczny, znany w analizie technicznej jako punkt kulminacyjny sprzedaży. kiedy najczęściej występują największe zyski w najkrótszym czasie. Ale cykl zbliża się do wierzchołka bańki. Sentyment zmienia się z neutralnego na zwyżkowy, a wręcz w euforię podczas tej fazy. (Aby uzyskać więcej informacji, przeczytaj Cykl giełdowy: Co musi się wydarzyć.) 3. Faza dystrybucji W trzeciej fazie cyklu rynkowego sprzedający zaczynają dominować. Ta część cyklu jest identyfikowana przez okres, w którym uparty sentyment z poprzedniej fazy zmienia się w mieszany sentyment. Ceny często pozostają zablokowane w zakresie handlu, który może trwać kilka tygodni lub nawet miesięcy. Na przykład, kiedy Dow Jones Industrial Average (DJIA) osiągnął szczyt w styczniu 2000 r., Spadł w okolice wcześniejszego szczytu i pozostał tam przez ponad 18 miesięcy. Ale faza dystrybucji może szybko nadejść i pójść w kierunku Kompasu Nasdaq, faza dystrybucji trwała mniej niż miesiąc, ponieważ osiągnęła maksimum w marcu 2000 r., A następnie została wkrótce wycofana. Po zakończeniu tej fazy rynek odwraca kierunek. Klasyczne wzory, takie jak podwójne i potrójne szczyty. a także górne wzory głowy i ramion. są przykładami ruchów, które występują podczas fazy dystrybucji. (Aby dowiedzieć się więcej na temat ruchów w głównych indeksach, przeczytaj artykuł Jak to zrobić, Dow What Moves The DJIA) Faza dystrybucji jest bardzo emocjonująca dla rynków, ponieważ inwestorzy są opanowani przez okres pełnego strachu przeplatany nadzieją, a nawet chciwością, rynek może wydawać się, że znowu startuje. Wyceny są ekstremalne w wielu kwestiach, a inwestorzy wartościowi od dawna siedzą na uboczu. Sentyment powoli, ale pewnie zaczyna się zmieniać, ale to przejście może nastąpić szybko, jeśli zostanie przyspieszone przez silnie negatywne wydarzenia geopolityczne lub wyjątkowo złe wiadomości gospodarcze. Ci, którzy nie są w stanie sprzedać z zyskiem, decydują się na spadek lub niewielką stratę. Rysunek 1: Cztery fazy cyklu inwestycyjnego 4. Faza znaczenia Czwarta i ostatnia faza cyklu jest najbardziej bolesna dla tych, którzy nadal zajmują pozycje. Wielu wierzy, ponieważ ich inwestycja spadła poniżej tego, co zapłacili za nią, zachowując się jak pirat, który spada za burtę, ściskając sztabkę złota, odmawiając odpuszczenia w próżnej nadziei na uratowanie. Dopiero wtedy, gdy rynek spadł o 50 lub więcej, maruderzy, z których wielu kupiło podczas fazy dystrybucji lub wczesnej fazy obniżki, poddają się lub kapitulują. Niestety jest to sygnał zakupowy dla wczesnych innowatorów i znak, że dno jest bliskie. Ale niestety, to nowi inwestorzy, którzy kupią zamortyzowaną inwestycję podczas następnej fazy akumulacji i będą mogli cieszyć się kolejną marżą. Harmonogram Cykl może trwać od kilku tygodni do kilku lat, w zależności od rynku i horyzontu czasowego, na który patrzysz. Dzienny przedsiębiorca używający pięciominutowych barów może zobaczyć cztery lub więcej pełnych cykli dziennie, podczas gdy dla inwestora nieruchomości cykl może trwać 18-20 lat. Wykres 2: Cotygodniowy wykres materiałów stosowanych (AMAT) z końca 1998 r. Na początku 2004 r. Przedstawiający różne fazy rynkowe i jeden cykl mini-faz z 10-tygodniową (fioletową linią) i 50-tygodniową (pomarańczowa linia) średnią ruchomą. Cykl prezydencki Jednym z najlepszych przykładów zjawiska cyklu jest wpływ czteroletniego cyklu prezydenckiego na giełdę. nieruchomości, obligacje i towary. Teoria o tym cyklu mówi, że ofiary ekonomiczne są generalnie dokonywane podczas pierwszych dwóch lat mandatu prezydenta. W miarę zbliżania się wyborów administracje mają zwyczaj robić wszystko, co w ich mocy, aby stymulować gospodarkę, aby wyborcy poszli do urn z miejscami pracy i poczuciem dobrobytu ekonomicznego. Stopy procentowe są na ogół niższe w roku wyborów, więc doświadczeni pośrednicy hipoteczni i pośrednicy w obrocie nieruchomościami często doradzają klientom, aby ustalić termin spłaty kredytów hipotecznych tuż przed wyborami. Ta strategia działa całkiem dobrze przez ostatnie 16 lat. Rynek giełdowy skorzystał także ze zwiększonych wydatków i obniżonych stóp procentowych, które doprowadziły do ​​wyborów, jak to miało miejsce w przypadku wyborów w 1996 i 2000 roku. Prezydenci wiedzą, że jeśli wyborcy nie są zadowoleni z gospodarki, gdy idą do urn, szanse na reelekcję są niewielkie lub żadne, jak George Bush Senior dowiedział się na własnej skórze w 1992 roku. Podsumowanie Chociaż nie zawsze oczywiste, cykle istnieją w wszystkie rynki. Jeśli chodzi o sprytne pieniądze, faza akumulacji jest czasem do kupienia, ponieważ wartości przestały spadać, a wszyscy inni nadal są niedźwiedzi. Inwestorzy tego typu są również nazywani przeciwnikami, ponieważ w tym czasie są sprzeczne z nastrojami wspólnego rynku. Ci sami ludzie, którzy sprzedają się za rynki, wkraczają w końcowy etap marży, która jest znana jako paraboliczna lub kupna kulminacja. Jest to moment, w którym wartości rosną najszybciej, a sentyment jest najbardziej optymistyczny, co oznacza, że ​​rynek szykuje się do odwrócenia. Inteligentni inwestorzy, którzy rozpoznają różne części cyklu rynkowego, mogą z nich czerpać większe zyski. Są również mniej skłonni do tego, by dać się oszukać w najgorszym możliwym momencie. (W jaki sposób możesz powrócić na rynek, aby uniknąć brakujących zysków z odzyskania rynku Dowiedz się w Riding The Bear Into na rynku Bull.) Łączna wartość rynkowa dla USD wszystkich akcji spółki 039s. Kapitalizacja rynkowa jest obliczana poprzez pomnożenie. Frexit krótko dla quotFrench exitquot to francuski spinoff terminu Brexit, który pojawił się, gdy Wielka Brytania głosowała. Zlecenie złożone z brokerem, który łączy w sobie funkcje zlecenia stopu z zleceniami limitów. Zlecenie stop-limit będzie. Runda finansowania, w ramach której inwestorzy nabywają akcje od spółki o niższej wycenie niż wycena na rzecz spółki. Ekonomiczna teoria łącznych wydatków w gospodarce i jej wpływ na produkcję i inflację. Rozwinęła się ekonomia keynesowska. Posiadanie aktywów w portfelu. Inwestycja portfelowa jest dokonywana z oczekiwaniem uzyskania zysku z tego tytułu. This. Introduction Cykl to wydarzenie, takie jak cena wysoka lub niska, która powtarza się regularnie. Cykle istnieją w gospodarce, przyrodzie i na rynkach finansowych. Podstawowy cykl koniunkturalny obejmuje spowolnienie gospodarcze, spadek gospodarczy i poprawę sytuacji gospodarczej. Cykle w naturze obejmują cztery pory roku i aktywność słoneczną (11 lat). Cykle są również częścią analizy technicznej rynków finansowych. Teoria cyklu twierdzi, że siły cykliczne, zarówno długie, jak i krótkie, napędzają ruchy cen na rynkach finansowych. Cykle cenowe i czasowe są wykorzystywane do przewidywania punktów zwrotnych. Najczęściej używane są do definiowania długości cyklu, a następnie prognozowania przyszłych cykli. Chociaż istnieją dowody na to, że cykle rzeczywiście istnieją, cykle zmieniają się z upływem czasu, a nawet z czasem zanikają. Choć może to brzmieć zniechęcająco, trend jest taki sam. Rzeczywiście istnieją dowody na to, że trend na rynkach. ale nie cały czas. Trend znika, gdy rynki przechodzą do zakresu handlowego i odwracają się, gdy ceny zmieniają kierunek. Cykle mogą również zniknąć, a nawet odwrócić. Nie oczekuj analizy cyklu, aby wskazać wzloty i upadki reakcji. Zamiast tego analizę cyklu należy stosować w połączeniu z innymi aspektami analizy technicznej, aby przewidzieć punkty zwrotne. Cykl idealny Poniższy obrazek pokazuje idealny cykl o długości 100 dni. Nie wszystkie cykle są dobrze zdefiniowane. To tylko plan idealnego cyklu. Pierwszy pik występuje po 25 dniach, a drugi pik po 125 dniach (125 - 25 100). Pierwszy cykl niskiego poziomu wynosi 75 dni, a drugi cykl jest niski i wynosi 175 dni (również 100 dni później). Zauważ, że cykl przecina oś X na poziomie 50, 100 i 150, co oznacza 50 punktów lub pół cyklu. Faza. Pozycja cyklu w określonym punkcie czasowym. Ten cykl wynosi 0,95 w dniu 20. Punkt przegięcia. W tym miejscu linia cyklu przecina oś X. Amplituda. Wysokość cyklu od osi X do szczytu lub koryta. Długość. Odległość między najwyższymi cyklami lub najniższymi cyklami Cykl Charakterystyka Długość cyklu. Najczęściej używane są do definiowania długości cyklu i rzutowania cyklu w przyszłość. Wysokiego cyklu można się spodziewać gdzieś pomiędzy najniższymi cyklami. Tłumaczenie. Cykle prawie nigdy nie osiągają wartości szczytowej dokładnie w punkcie środkowym ani w najniższym cyklu w oczekiwanym cyklu. Najczęściej piki występują przed lub po środku cyklu. Prawidłowe tłumaczenie jest tendencją najwyższych cen w drugiej części cyklu podczas rynków hossy. I odwrotnie, tłumaczenie lewe to tendencja do najwyższych cen w pierwszej połowie cyklu na rynkach niedźwiedzi. Ceny mają tendencję do szczytowania później na rynkach hossy i wcześniej na rynkach niedźwiedzi. Harmoniczne. Większe cykle można podzielić na mniejsze i równe cykle. Cykl 40-tygodniowy dzieli się na dwa cykle 20-tygodniowe. Cykl 20-tygodniowy dzieli się na dwa cykle 10-tygodniowe. Czasami większy cykl można podzielić na trzy lub więcej części. Odwrotność również jest prawdziwa. Małe cykle można mnożyć w większych cyklach. Cykl 10-tygodniowy może być częścią większego 20-tygodniowego cyklu i jeszcze większego 40-tygodniowego cyklu. Zagnieżdżanie . Niski cykl jest wzmacniany, gdy kilka cykli sygnalizuje jednocześnie koryto. Cykle 10-tygodniowe, 20-tygodniowe i 40-tygodniowe zagnieżdżają się, gdy wszystkie są w tym samym czasie. Inwersje. Czasami wysoki cykl występuje, gdy powinien być niski cykl i odwrotnie. Może się to zdarzyć, gdy cykl wysoki lub niski jest pomijany lub jest minimalny. Niski cykl może być krótki lub prawie nieistniejący w silnym trendzie wzrostowym. Podobnie, rynki mogą szybko spadać i ominąć wysoki cykl podczas gwałtownych spadków. Inwersje są bardziej widoczne w krótszych cyklach i mniej powszechne przy dłuższych cyklach. Na przykład można oczekiwać więcej inwersji z cyklem 10-tygodniowym niż 40-tygodniowy cykl. Kategorie danych Dane punktów na wykresie cenowym można podzielić na trzy kategorie: trendy, cykliczne lub losowe. Trendy punktów danych są częścią ciągłego ruchu kierunkowego, zwykle w górę lub w dół. Cykliczne punkty danych to powtarzające się odchylenia od średniej. Przekierowania występują, gdy ceny przekraczają lub obniżają średnią. Losowe punkty danych to hałas, zwykle powodowany przez intraday lub zmienność dzienną. Cykle można znaleźć, usuwając trend i losowy szum z danych o cenach. Losowe punkty danych można usunąć, wygładzając dane za pomocą średniej ruchomej. Trend można wyizolować, modyfikując dane. Można tego dokonać, koncentrując się na ruchach powyżej i poniżej średniej ruchomej. Alternatywnie można zastosować Oscylator Determinowanej Ceny (patrz poniżej). Kroki prowadzące do znalezienia cykli 1. Ustaw wykres dla skali logarytmicznej. (Ta opcja znajduje się pod atrybutami wykresów.) Podczas wyszukiwania cykli ważne jest, aby wyświetlić zmiany cen w ujęciu procentowym, zamiast w kategoriach bezwzględnych. W skali arytmetycznej, awans ze 100 do 200 będzie wyglądał tak samo, jak awans z 300 do 400. Mimo że oba zaliczki wynoszą 100 punktów, są one znacznie różne pod względem procentowym. Ruch od 100 do 200 wynosi 100, natomiast ruch z 300 do 400 wynosi 33,3. W skali logarytmicznej przejście od 100 do 200 będzie znacznie większe niż przejście z 300 do 400. Jest tak dlatego, że zmiana procentowa z 100 na 200 jest trzy razy większa. Wykres skali logu jest potrzebny do prawidłowego porównania akcji cenowych w długim okresie z większymi zmianami cen. 2. Wygładź serie cen za pomocą krótkiej prostej średniej kroczącej. Ma to na celu wyeliminowanie przypadkowego hałasu i skupienie się na ogólnych ruchach. Krótki 5-dniowy SMA jest często wystarczający. Wygładzanie pomaga również zdefiniować minimalne reakcje, gdy zmienność jest wysoka, na przykład październik-listopad 2008 r. Na wykresie poniżej. 3. Wizualnie przeanalizuj wykresy pod kątem możliwych spadków cyklu. Jest to prawdopodobnie najprostszy sposób na znalezienie cykli. Znajdź kilka minięć, które wydają się mieć tę samą długość cyklu i przedłużyć ten cykl do przyszłości. 4. Zredukuj serię cen, aby skupić się na niskich cyklach. Detrending można wykonać za pomocą Detrended Price Oscillator (DPO). Wskaźnik ten opiera się na wyśrodkowanej średniej ruchomej, czyli średniej ruchomej przesuniętej w lewo o współczynnik (N2 1). 20-dniowa DPO byłaby oparta na 20-dniowej średniej ruchomej przesuniętej w lewo (w przeszłości) o 11 dni (202 1) 11). DPO byłaby wtedy ceną zamknięcia pomniejszoną o wartość przesuniętej średniej kroczącej. Wynikowy oscylator odzwierciedla ruchy cen powyżej i poniżej tej przesuniętej średniej kroczącej. Możemy wtedy użyć spadków oscylatora, aby zidentyfikować cykl. Zauważ, że DPO kończy się przed ostatnią ceną. Dzieje się tak dlatego, że średnia ruchoma jest przemieszczana, a DPO wyrównuje się z przesuniętą średnią ruchomą. Często pomaga ustawić DPO zgodnie z długością cyklu. Użyj 10-okresowego DPO, szukając 10-dniowych niskich cyklów lub 40-dniowego DPO, szukając 40-dniowych niskich cyklów. Poniższa tabela przedstawia SampP 500 z Oscylatorem Detrended Price i Cycle Lines Tool. Wykres jest wyświetlany w skali logarytmicznej, aby wyświetlić ruchy jako wartości procentowe. SPX jest pokazany jako 5-dniowa SMA, która jest przemieszczana 3 dni. To stawia fabułę w połowie okresu średniej ruchomej. Analiza wizualna sugeruje, że istnieje cykl trzech miesięcy w pracy. Dlatego oscylator Detrended Price jest ustawiony na 65 dni, aby potwierdzić podejrzenie cyklu. Oscylator Detrended Price zamienia się ujemnie co kilka miesięcy, aby potwierdzić powtarzający się cykl w pracy. Niebieskie strzałki pokazują wstępne szacunki dla 65-dniowego cyklu. Narzędzie Cycle Lines Tool jest następnie stosowane do równomiernego rozłożenia cykli i projekcji w przyszłość. Cykle kalendarzowe Jak sama nazwa wskazuje, cykl Prezydencki opiera się na pierwszej i drugiej połowie prezydenckiej kadencji. Ten cykl nie jest nieomylny, ale przyniósł dobre wyniki w ciągu ostatnich 50 lat. Zwykle zapasy generalnie rosną, ale SampP 500 wzrósł więcej w drugiej połowie kadencji prezydenta, w porównaniu z pierwszą połową. Poniższy wykres przedstawia SampP 500 z cyklem prezydenckim w ciągu ostatnich 20 lat. Rozpoczyna się od pierwszych dwóch lat Reagan039 (1981-1982), a kończy w pierwszym roku Obamy039 (2009). Yale Hirsch, założyciel Almanachu Stock Trader039s. odkrył sześciomiesięczny cykl w 1986 roku. Ten cykl jest jednym z bardziej popularnych na Wall Street. Okres hossy trwa od listopada do kwietnia, a okres niedźwiedzi trwa od maja do października. Odejdź i sprzedaj w maju, pochodzi z tego cyklu. Sy Harding kontynuował cykl sześciomiesięczny i prezydencki, dodając MACD do pomiaru czasu. Zasadniczo kupuj, gdy oba cykle są zwyżkowe i MACD zmienia się na pozytywne. Sprzedaj gdy oba cykle są niedźwiedzi, a MACD zamienia się w ujemne. Jest to świetny przykład wykorzystania innych wskaźników w połączeniu z cyklami w celu poprawy wydajności. Wnioski Po zidentyfikowaniu i zrozumieniu cykle mogą dodać znaczną wartość do skrzynki narzędzia analizy technicznej. Cykle nie są jednak doskonałe. Niektórzy będą tęsknić, niektórzy znikną, a niektórzy dostaną bezpośrednie trafienie. Dlatego ważne jest, aby używać cykli w połączeniu z innymi aspektami analizy technicznej. Trend wyznacza kierunek, oscylatory definiują pęd, a cykle przewidują punkty zwrotne. Poszukaj potwierdzenia za pomocą wsparcia lub oporu na wykresie cenowym lub skrętu w kluczowym oscylatorze pędu. Może również pomóc w łączeniu cykli. Na przykład giełda znana jest z cykli 10-tygodniowych, 20-tygodniowych i 40-tygodniowych. Te cykle można łączyć z cyklem sześciu miesięcy i cyklem prezydenckim w celu uzyskania wartości dodanej. Sygnały są ulepszane, gdy wiele cykli gniazduje przy niskim cyklu. Korzystanie z SharpCharts Możesz użyć naszego narzędzia do notacji ChartNotes, aby dodać linie cykli, cykle i sinusoidy do swoich wykresów. Poniżej znajduje się przykład wykresu opatrzonego liniami Cycle. Podczas dodawania adnotacji cyklu czasami pomocne jest zmierzenie pierwszych dwóch cykli z pionowymi liniami. W cyklu 20-dniowym umieść pionową linię na pierwszym niskim poziomie, policz 20 dni, a następnie umieść drugą pionową linię. Zacznij rysować opis cyklu od pierwszej linii pionowej i rozciągnij go do drugiej linii pionowej dla pierwszego cyklu 20-dniowego. Kolejne cykle będą również trwały 20 dni. Aby dowiedzieć się więcej o dodawaniu do swoich wykresów linków: Cycle Lines, Cirycle i Sinewave, zapoznaj się z artykułem naszego Centrum pomocy na temat narzędzi analizy liniowej ChartNotes039. Poniższa migawka pochodzi z ustawień SharpCharts dla analizy cyklu. Po pierwsze, wykres cenowy można uczynić niewidocznym w obszarze Wykres AttributeType. Po drugie, można wybrać pole Log Scale, aby wyświetlić ruchy cen jako zmiany procentowe. Po trzecie, czasami konieczne jest dodanie dodatkowych pasków do wykresu w celu rozszerzenia linii cyklu w przyszłość. Po czwarte, wysunięty 5-dniowy SMA został użyty jako nakładka. Po piąte, Oscylator Detrended Price jest ustawiony na 20 dni i pokazany w oknie wskaźnika poniżej.